单俊霞：2011保险理财四关注 分红险仍唱主角

2010年，中国保险业保持了十一五期间持续较快发展的良好势头。全年前11个月，全国实现保费收入1.34万亿元，同比增长31.6% ；保险公司预计实现利润总额576.7亿元，同比增长25.1% ，到年末，保险业总资产达到4.9万亿元。预计2010年保费收入是2005年的2.7倍，总资产是3.2倍。具体到保险产品品种，各大保险公司推出的分红险表现抢眼，成为名副其实的主打产品。

2011年，中国保险行业发展的势头怎样？保险市场的格局会是怎样？影响保险的因素有哪些？老百姓应该怎样选择适合自己和适合家庭的保险产品？这些都是值得关注的话题。

关注一：

发展势头预测保险业今年有望增长20%

据有关研究预计，2011年保险市场运行整体将保持良好态势。从行业发展环境看，有利条件和积极因素在不断增多。一是受央行货币政策和信贷政策调整影响，利率可能进入上调周期，传统保障型产品未必受到太大冲击，可能加快放开传统人身保险的预定利率的进程。二是CPI上涨势头暂难缓解，多种反通胀理财手段受青睐，多家保险公司发展意愿强烈。三是国家经济刺激政策逐步退出，消费拉动不足，外贸环境尚未改善，产险增速可能放缓。经济结构调整和产业升级必然引起保险新需求，对保险创新和风险管理能力提出更高要求。四是民生计划持续推进提供了难得机遇，保险在社会保障、防灾减损、公共管理等社会风险管理体系中将扮演更重要的角色，但商业保险对接社保、医保改革的难度不减。

从行业发展格局看，国内保险业将处于新一轮调整周期的上升阶段，保持平稳较快发展。我国保险业区域性发展不平衡问题突出，保费规模和保险深度、密度等指标排名差异较大。预计经济次发达地区的保险发展增速加快，竞争激烈程度加剧。随着“三农”工作的深入开展、城乡统筹发展等政策推力加大，农村保险市场潜力巨大。中小公司县域布局基本完成，竞争区域将向县域、农村市场延伸。

中国保监会主席吴定富表示，2011是“十二五”的开局之年，“十二五”时期保险业仍处于快速发展期。据业内人士预测，中国保险业在2011年将可能增长20%。

关注二：

抗通胀与迎加息传统寿险收益劣势再凸显

2010年，从网络上兴起的各类新名词：蒜你狠、姜你军、豆你玩，糖高宗，反映了物价的上涨。同时，从去年11月份的CPI一路上涨到5.1%，通胀压力急剧增大。通胀的压力使得投资型保险的抗通胀功能就愈发显现出来了。分红型抗通胀保险产品作为抗通胀理财手段中最为稳定的一个环节，将继续受到人们追捧。

同时，央行宣布的加息对保险产品也产生不同的影响。一方面，加息有利于提高保险公司的投资收益率。对于保险公司的存量资产和新增资产投资方面，保险公司大量资金配置为债券，且持有至到期，以获得利息收入为主。加息政策的出台，可迅速抬升债券的到期收益率，对保险公司构成实质利好。而且，加息也将提升保险公司协议存款和浮动利率存款的收益率。如果加息周期确立，长期来看，寿险公司会推出更多的保证收益型产品，为客户提供长期稳定、收益相对较高、保障全面的保险产品。加息对万能险的受益影响明显，因为它的收益与大额协议存款、债券等固定投资关联度大。最近，在加息的预期下，主要保险公司的万能险结算利率已经占4%的水平。另一方面，加息也使得一些保险产品的收益率相形失色。加息后，2.5%的一年期存款基准利率，已经和传统寿险预定利率持平，传统寿险收益的劣势再度凸显。

关注三：

分红险和万能险投资型险种吸引力将更大

目前分红险在寿险市场占了七成左右的份额。据业内人士预测，2011年分红险依然唱主角，目前的产品都是5-10年期，很多客户都希望有3-5年期的短期理财产品，既可以保证资金的流动性，也能超过银行存款利率。

记者在中山采访发现，在当前各大保险公司力拼的开门红中，分红险是很多保险公司的主打产品，而且异常火爆。太平人寿工作人员告诉记者，分红险最大的特点就是产品每年有分红利息，具有储蓄功能，在具有保险的保障功能外，还具有能抵御通货膨胀的储蓄功能。随着保险越来越深入人心和市场的销售火爆情况来看，分红险的热销是一个长期而持久的状态。

由于受到加息对保险公司利好的影响，万能险的影响明显。有分析认为，2011年，在防通胀压力下的保险需求或将被激发，发展最快的是具有投资功能、被视为有防通胀功能的万能险和分红险。

据有关人士称，目前分红、万能险成为寿险业保费收入的主导力量，很大程度上与传统寿险预定利率过低有关。在加息之后，投资型险种的吸引力将更大。

关注四：

选择适合的险种险种选择注意比例分配

在如此多的保险品种当中，普通市民该如何选择保险品种呢？有专家表示，买保险首先要看险种是否适合自己。保险重在保障，对于家庭来说，家庭支柱首先要配置保险，家庭投保的顺序依次应该是：重疾、意外、养老、投资。另外，家财险也可以配置一点。

对于工薪阶层来说，兼具养老和人身保障双重功能的养老型保险，是一种经济、实惠的选择，同时还需要考虑搭配一定的“重大疾病保险”和“意外伤害保险”。在保险部分的分配比例，专家建议是4：4：2，即分红险占40%，重大疾病险40%，20%购买意外伤害保险。

也有理财师认为，在加息预期的大背景下，投保人可以选择购买与银行利率挂钩的保险产品，通俗地说就是“息涨随涨”。例如，部分万能险、分红险等投资型保险产品都有较灵活的抵御利率变动的机制，产品收益率随利率的变化而变化。在加息预期下，这类产品的销售行情将在一定时间内被看好。

个人介绍：

1997年河南农业大学毕业，本科学历。2008年6月加盟合众人寿。