2011理财趋势：VIP客户走俏 产品分类丰富

2010年即将画上句号，面对复杂的国际国内经济形势，2011年银行理财产品的走势将是怎样的？投资者该如何选购银行理财产品？盘点2010年银行理财市场，得出的结论是大多数银行理财产品的收益率跑不赢CPI，投资者对银行理财产品的信心不断下挫。新的一年里，银行将在理财产品市场上做何规划？

根据财汇金融的统计数据，理财一周报记者以2011年1月1日至12月31日到期产品为统计对象，销售日期截至2010年12月31日，得出明年到期的银行理财产品总计4299只。

从发行银行来看：中资银行以量取胜

财汇金融统计数据显示，2011年外资银行的产品发行数量仍不敌国内银行，外资银行产品为883只，国内银行产品为3416只，国内银行以数量取胜的格局在2011年还将延续。

按照“发行银行”统计显示，发行数量前十名分别为华一银行686只，交通银行436只，中国银行和中国民生银行并列第三，均为355只，光大银行302只，华夏银行272只，浦发银行254只，北京银行200只，招商银行184只，中信银行158只，工商银行142只。

从数据中可以看出，华一银行在外资银行中一枝独秀，产品发行数量高居榜首，而686只产品的类型全部为结构性，投资范围均挂钩上海同业拆借利率，绝大部分针对VIP客户发行，83%是人民币发行。华一银行的理财产品中，有531只理财产品的预期收益率在3%及以上。

国内银行中，五大国有商业银行的发行数量总共为1072只，交通银行位居第一，中国银行、工商银行、农业银行紧跟其后，而建设银行却仅有18只。股份制商业银行中，中国民生银行、光大银行和华夏银行、浦发银行、北京银行名列前五，发行总数量为1383只，赶超五大国有商业银行的发行数量。而城市商业银行和农村商业银行限于银行规模和地区居民收入，发行数量继续走低，包商银行、河北银行、广发银行、广州市农联社、乐山商行、吴江农商行的产品数量仅为1，广西北部湾银行、赣州银行、重庆银行、晋城商行、上饶银行仅为2只。

财汇金融统计数据显示，2011年到期的883只外资银行理财产品清一色为结构性，挂钩利率、基金或股票，相较而言，中资银行的产品类型齐全。

2010年12月27日，一位银行业内人士接受理财一周报记者采访时表示，中资银行和外资银行理财产品的区别在于渠道之分，国内银行一般以信托类、货币市场类产品为主，外资银行主要以结构类产品为主。

“外资银行一贯热衷发行风险高收益高的挂钩型结构性产品。一方面外资行在结构性产品设计方面经验丰富，另一方面其面向的客户多为中高端投资者，对风险的承受能力较高。”上述人士表示。

然而这也意味着一旦市场出现波动，外资银行的理财产品就面临很大风险，诸如2008年金融危机时期外资银行理财产品的表现。 但从2010年外资银行收益率的表现来看，外资银行在2011年的理财市场上将继续以高收益率抢夺眼球。